新年伊始,多家房地產(chǎn)企業(yè)的債務(wù)重組及重整投資取得新進(jìn)展。龍光、融創(chuàng)、融信等房企相繼公布了其債務(wù)重組的最新情況,金科股份也公布了其重整投資協(xié)議的進(jìn)展。
克而瑞分析師指出,盡管2024年房企融資支持政策有所改善,各地推廣了融資協(xié)調(diào)機(jī)制“白名單”,但非銀融資規(guī)模依然下滑,多數(shù)民營房企尤其是出險房企仍面臨融資難題。數(shù)據(jù)顯示,2024年房企債券到期規(guī)模為4828億元,而發(fā)行規(guī)模僅有2158億元,存在較大缺口,許多房企無法通過借新還舊覆蓋到期債務(wù)。
金科股份在重整投資方面取得新進(jìn)展。1月6日,金科披露已與深圳久銀投資、天津啟重圣源、武漢寒樹等16家財務(wù)投資人分別簽署了重整投資協(xié)議,累計投資近10.68億元,合計受讓標(biāo)的股份約10.27億股。至此,金科已先后與20余家財務(wù)投資人簽約,累計簽約財務(wù)投資部分的募集資金達(dá)18.72億元。
與此同時,龍光集團(tuán)也在1月6日發(fā)布公告,推出境外債務(wù)整體重組方案,并與若干境外債權(quán)人達(dá)成一致。該方案提供了現(xiàn)金收購、短期票據(jù)與強(qiáng)制可轉(zhuǎn)換債券組合、強(qiáng)制可轉(zhuǎn)換債券、長期票據(jù)四個選項,供債權(quán)人選擇。龍光的境外債務(wù)總額未償還本金總額約為80.38億美元,其中涉及重組的境外債務(wù)未償還本金總額約為75.62億美元。龍光表示,2024年房地產(chǎn)行業(yè)仍面臨嚴(yán)峻經(jīng)營環(huán)境,銷售低迷和資產(chǎn)價值貶值加重了公司營運成本和償債壓力。
融創(chuàng)旗下“H1融創(chuàng)03”重組方案近日獲得表決通過,該筆債券余額為19.26億元。這意味著自公布境內(nèi)債券整體重組方案以來,融創(chuàng)已有八筆債券爭取到持有人支持重組。融信中國也在推動境內(nèi)債務(wù)重組,重組范圍不僅包括六只公募債券,還包括四只私募債券。
分析師認(rèn)為,雖然部分房企近期在重整投資及債務(wù)重組方面取得進(jìn)展,但由于市場銷售持續(xù)低迷,房企2025年的債務(wù)壓力仍然較大。2025年債務(wù)到期規(guī)模預(yù)計將達(dá)到5257億元,第三季度為償債高峰,到期規(guī)模約1574億元。若銷售市場長期低迷,已經(jīng)實現(xiàn)債務(wù)重組的房企可能再次面臨違約風(fēng)險。
9月底一系列政策利好推動下,10月以來各地房地產(chǎn)市場銷售回暖明顯。同時,房地產(chǎn)融資政策進(jìn)一步加強(qiáng),房企融資規(guī)模出現(xiàn)同比增長
2024-11-07 15:46:01房企融資規(guī)模連續(xù)兩月同比增長