英偉達(dá)稱霸暗線：交換機(jī)賽道熱戰(zhàn)

在數(shù)字經(jīng)濟(jì)和大模型時(shí)代背景下，算力如同水電一樣，成為了社會(huì)不可或缺的關(guān)鍵資源。掌握算力主導(dǎo)權(quán)，就意味著在人工智能領(lǐng)域占據(jù)了先機(jī)。中國(guó)算力發(fā)展正進(jìn)入快車(chē)道，構(gòu)建全國(guó)一體化算力網(wǎng)絡(luò)是應(yīng)對(duì)科技革命和產(chǎn)業(yè)升級(jí)的重要步驟。在此過(guò)程中，不同市場(chǎng)參與者，包括阿里、華為、電信運(yùn)營(yíng)商以及其他算力服務(wù)商，都在積極布局，各有主張。

為了深入探討中國(guó)算力一體化體系的現(xiàn)狀、面臨的挑戰(zhàn)、產(chǎn)業(yè)鏈機(jī)遇等，一系列報(bào)道聚焦于“算力網(wǎng)風(fēng)云”。在前期對(duì)國(guó)內(nèi)算力網(wǎng)現(xiàn)狀進(jìn)行了詳盡解析之后，接下來(lái)的內(nèi)容將轉(zhuǎn)向算力上下游產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)如何融入一體化建設(shè)，以及此過(guò)程對(duì)相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈的未來(lái)發(fā)展和投資機(jī)會(huì)的影響。

在數(shù)據(jù)中心，尤其是智能計(jì)算中心的加速建設(shè)中，交換機(jī)的重要性日益凸顯，引發(fā)了華爾街的新一輪關(guān)注。這背后隱藏著一條關(guān)于以太網(wǎng)交換機(jī)和IB（InfiniBand）交換機(jī)之間競(jìng)爭(zhēng)的暗線。隨著英偉達(dá)市值不斷攀升，市場(chǎng)上出現(xiàn)了將其與昔日網(wǎng)絡(luò)設(shè)備巨頭思科進(jìn)行對(duì)比的聲音。兩者在不同年代分別引領(lǐng)風(fēng)騷，如今在交換機(jī)領(lǐng)域也展開(kāi)了競(jìng)爭(zhēng)。英偉達(dá)通過(guò)收購(gòu)Mellanox增強(qiáng)了其在數(shù)據(jù)中心連接解決方案上的實(shí)力，推出了專為大規(guī)模AI設(shè)計(jì)的網(wǎng)絡(luò)交換機(jī)系列，涵蓋以太網(wǎng)和InfiniBand兩個(gè)方向。英偉達(dá)稱霸暗線：交換機(jī)賽道熱戰(zhàn)。

面對(duì)英偉達(dá)的加速布局，行業(yè)內(nèi)的競(jìng)爭(zhēng)者們也在積極應(yīng)對(duì)。2023年成立的超以太網(wǎng)聯(lián)盟（UEC），集結(jié)了AMD、Arista、博通、思科、Meta和微軟等公司，目標(biāo)是提升以太網(wǎng)在實(shí)際應(yīng)用中的表現(xiàn)。Arista作為市場(chǎng)上的重要玩家，其股價(jià)走勢(shì)與算力網(wǎng)絡(luò)構(gòu)建中以太網(wǎng)和IB交換機(jī)的競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)相呼應(yīng)，顯示了該領(lǐng)域的動(dòng)態(tài)變化。

交換機(jī)作為算力基礎(chǔ)設(shè)施的關(guān)鍵組成部分，其作用在于連接服務(wù)器，形成高性能計(jì)算系統(tǒng)，支撐人工智能模型的訓(xùn)練。隨著AI需求的增加，對(duì)高帶寬、低延遲網(wǎng)絡(luò)的需求也隨之上升，促使交換機(jī)市場(chǎng)快速發(fā)展。全球范圍內(nèi)，思科、華為、Arista、HPE等廠商在該領(lǐng)域占據(jù)領(lǐng)先地位，而隨著智算中心的加速部署，市場(chǎng)格局可能發(fā)生變化。

國(guó)內(nèi)企業(yè)同樣活躍，中興通訊、菲菱科思、共進(jìn)股份和銳捷網(wǎng)絡(luò)等上市公司在數(shù)據(jù)中心交換機(jī)領(lǐng)域取得了技術(shù)突破和市場(chǎng)拓展。隨著AI大模型的驅(qū)動(dòng)，具備高性能特性的交換機(jī)需求將持續(xù)增長(zhǎng)，市場(chǎng)對(duì)200G/400G交換機(jī)的需求顯著，同時(shí)800G交換機(jī)也逐漸進(jìn)入市場(chǎng)視野，預(yù)計(jì)未來(lái)幾年內(nèi)將有更多商業(yè)應(yīng)用。

以太網(wǎng)和InfiniBand兩條技術(shù)路線的競(jìng)爭(zhēng)也是看點(diǎn)之一。盡管InfiniBand在低延遲方面具有優(yōu)勢(shì)，但以太網(wǎng)憑借其通用性和成本效益，以及技術(shù)聯(lián)盟如Ultra Ethernet的優(yōu)化努力，正逐漸縮小差距，預(yù)計(jì)在未來(lái)幾年內(nèi)將在AI訓(xùn)練集群中獲得更廣泛應(yīng)用。

總體來(lái)說(shuō)，伴隨AI加速發(fā)展和智算中心的部署，交換機(jī)市場(chǎng)正經(jīng)歷技術(shù)革新和競(jìng)爭(zhēng)加劇的時(shí)期，高性能、低延遲、高帶寬的交換機(jī)產(chǎn)品將推動(dòng)行業(yè)持續(xù)向前發(fā)展。