英偉達(dá)芯片“解禁”釋放哪些信號提振數(shù)據(jù)中心與AI產(chǎn)業(yè)

小大

用微信掃描二維碼
分享至好友和朋友圈

關(guān)鍵詞：

2025-07-16 09:08:35 華爾街見聞

英偉達(dá)芯片“解禁”釋放哪些信號提振數(shù)據(jù)中心與AI產(chǎn)業(yè)。英偉達(dá)宣布重啟H20芯片對華銷售，這一消息推動(dòng)了中國云服務(wù)商和數(shù)據(jù)中心板塊的全線上漲。周一，阿里巴巴港股大漲近7%，金山云和萬國數(shù)據(jù)均上漲超過10%，恒生科技指數(shù)漲超2%。在美上市的金山云收漲18.7%，阿里美股收漲約8.1%，萬國數(shù)據(jù)美股漲近7.8%。

英偉達(dá)公司創(chuàng)始人兼首席執(zhí)行官黃仁勛在接受采訪時(shí)宣布，美國已批準(zhǔn)H20芯片銷往中國，公司將開始向中國市場銷售H20?；ㄆ旌徒芨蝗鸱治鰩煴硎?，H20芯片重啟銷售將對中國互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中心行業(yè)產(chǎn)生積極影響，并看好相關(guān)個(gè)股表現(xiàn)。同時(shí)，這一消息有望為英偉達(dá)今年增加數(shù)十億美元收入，提振中國AI相關(guān)企業(yè)發(fā)展前景。獨(dú)立研究和投資機(jī)構(gòu)Melius Research因此大幅上調(diào)英偉達(dá)目標(biāo)價(jià)，預(yù)計(jì)英偉達(dá)市值將突破5萬億大關(guān)。

花旗分析師Louis Tsang等指出，H20重啟銷售將對中國IDC行業(yè)影響積極，重申買入世紀(jì)互聯(lián)和萬國數(shù)據(jù)。Tsang表示，如果英偉達(dá)最終能向中國云服務(wù)提供商出售H20庫存，可能會產(chǎn)生更多訂單，驅(qū)動(dòng)世紀(jì)互聯(lián)和萬國數(shù)據(jù)稅息折舊及攤銷前利潤和營收上行。據(jù)媒體報(bào)道，英偉達(dá)RTX6000D在2025年的出貨量將有100-200萬片，這也對相關(guān)公司構(gòu)成利好。

杰富瑞分析師Thomas Chong等人稱，英偉達(dá)消息利好超大規(guī)模云廠商如阿里巴巴、騰訊和百度，以及云服務(wù)提供商金山云。預(yù)計(jì)對人工智能發(fā)展敏感的個(gè)股也將受益，如快手和美圖。此前，美國政府決定禁止英偉達(dá)向中國市場銷售其H20芯片，這是中國互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中心板塊回調(diào)的主要原因。

H20芯片重啟銷售有望幫助英偉達(dá)收回此前面臨風(fēng)險(xiǎn)的150億美元數(shù)據(jù)中心收入中的相當(dāng)一部分，其中包括原本預(yù)期在下半年實(shí)現(xiàn)的40-50億美元收入。英偉達(dá)估算，僅當(dāng)前財(cái)季就因出口限制損失高達(dá)80億美元H20的收入。伯恩斯坦認(rèn)為，雖然本季度出貨量有限，但下半年可能快速追趕進(jìn)度。英偉達(dá)還因H20的出口限制計(jì)提了45億美元的庫存減值，若出口恢復(fù)，或有部分回轉(zhuǎn)可能。

12 全文共 2 頁下一頁

關(guān)閉

英偉達(dá)芯片“解禁”釋放哪些信號 提振數(shù)據(jù)中心與AI產(chǎn)業(yè)

相關(guān)新聞

今日熱點(diǎn)

頻道熱點(diǎn)

英偉達(dá)芯片“解禁”釋放哪些信號提振數(shù)據(jù)中心與AI產(chǎn)業(yè)